通俗明了谈谈索罗斯的反身性理论

通俗明了谈谈索罗斯的反身性理论

2019年,索罗斯在福布斯全球富豪榜排名178位,身价83亿美元,我们最常看到他的财富。其实,索罗斯独创的投资哲学理论也相当亮眼。他把自己当成啄木鸟,为资本主义制度捉虫子,使之朝着他认为的更加公平合理的方向发展。

他的投资思想主要来自导师卡尔•波普尔,赞赏物理学家沃纳•卡尔•海森堡的不确定性原理,推崇王阳明的行动哲学。虽然他反对资本主义制度,但是他和卡尔•马克斯不一样,他想要拯救资本主义制度。

 

通俗明了谈谈索罗斯的反身性理论

 

 

1)哲学家卡尔•波普尔:波普尔是索罗斯的大学老师,曾经鼓励他尽可能地从哲学的角度解释这个世界。索罗斯也宣称是波普尔的信徒,他抓住了波普尔哲学的重心,即科学理论永远不能被证实,只能证假。

2)理学家沃纳•卡尔•海森堡:海森堡是量子力学的创始人,提出了不确定性原理。索罗斯赞赏海森堡,灵活运用了不确定性原理。他认为,就像微粒子的物理量子不可能具有确定数值一样,证券市场也经常处在一种不确定状态,很难去精确度量和估计。

3)儒家王阳明:索罗斯读了很多中国的哲学作品,找了自己在思想上的知音。他最推崇王阳明的哲学思想,例如“知是行之始,行是知之成”等。

4)思想家卡尔•马克斯:索罗斯这样评价马克思“这个人在150年前发现了资本主义制度的缺陷,对此我们必须引以为戒。” 索罗斯是一个资本主义制度的尖锐批评者,但是他想要拯救和完善资本主义制度,不是像马克思那样,成为资本主义制度的掘墓人。

 

通俗明了谈谈索罗斯的反身性理论

 

 

每一位成功的投资者,都有一种无坚不摧的力量,这种力量就是信念。我认为信念来自各种思想的融通和升华。思想告诉我们下一步的行动方向,也间接决定着事态的发展。基于前人经验,我们除了不断地学习和实践之外,关键要逐步形成自己的投资思想,并予以坚持。

 

通俗明了谈谈索罗斯的反身性理论

 

 

通俗明了谈谈索罗斯的反身性理论

 

 

反身性理论是索罗斯的核心投资理论,我第一次接触反身性理论是在《金融炼金术》一书中。反身性理论其实是一个很简单的理论,我觉得可以一句话概括:即事物是相互影响的。这句话已经被我们说烂了,是不是有些不可思议的简单?索罗斯的天才就在于,他总是能够发现事物相互影响的临界点,并且在极限到来之前感知到它。

 

通俗明了谈谈索罗斯的反身性理论

 

 

1)通俗地讲,参与者的意见和行动,会影响事态的发展;事态的发展,又反过来,影响到参与者的意见和行动。

2)参与者和事态之间的双向联系以反馈环路的方式工作,正反馈增强事态的趋势以及偏差,负反馈则纠正偏差。

3)世间的事物是不存在一个经济学上的所谓均衡点,因为参与者的偏向以及认知的不完备性造成了均衡点遥不可及,趋势也只是不断的朝着目标移动,参与者的思维直接影响参与的情景,往往造成诸多的不确定性。

4)用反身性的语言描述股票市场,就是价格变化的本身也会影响人们的预期。反身理论对于金融市场的直接指导意义在于能够让你更了解市场变化的曲线,在市场走向繁荣或崩溃的情况下争取获利。

 

通俗明了谈谈索罗斯的反身性理论

 

 

常人的思维方式是因果关系思维,要素A是原因,要素B是结果,要素A导致了要素B;但是索罗斯的思维方式是一种相互作用的思维,就是要素B又会成为原因,导致要素A。索罗斯是反身理论最成功的执行者。盛极必衰,否极泰来,狂涨带来狂跌,狂跌酝酿狂涨。索罗斯捕捉市场大起大落的时机,每次抢先一步带动投资者行为,为自己创造挣钱的机会。